תכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?

[הקול השפוי]

@פלוס אני מדבר על השקעה בS&P זה לא דורש החלטות מורכבות מדי...
אלא אם כן אתה מתכוון להיגררות להשקעות אקטיביות.

[שמיל שמיל]

@הקול-השפוי
תכננתי לרשום על זה פוסט אך הקדמת אותי אז אסכם את עיקרי הנקודות בקצרה.

יתרונות קופות גמל

1 הפקדה פשוטה ללא צורך להבין כמעט דבר
2 מעבר בין מסלולים ללא אירוע מס
3 אפשרות למשיכה כקצבה ללא מס
4 ניתן לקחת הלוואת ע"ח הקרן
חסרונות
1 דמי ניהול יקרים
2 בטיחות לכספים, בתי ההשקעות יש להם מרחב תמרון מסויים בנוגע להשקעות.

חשבון מסחר עצמאי

היתרונות
שני החסרונות שהוזכרו קודם לגבי קופ"ג
ניתן לרכוש קרנות נוספות שלא קיימים בקופ"ג
חיסרונות
1 מעבר בין מסלולים עם אירוע מס
2 אי יכולת לקחת הלוואות על חשבון הקרן
3 זה נמצא בהישג יד ולכן הסיכוי למכירה בירידות גדולה משמעותית מקופ"ג להשקעה שאתה שוכח מהאירוע וביצוע פעולות דורש פרוצדורה ארוכה ומורכבת יותר.

עכשיו אנשים מרבים לדבר על גובה דמי הניהול שלוקחים בתי ההשקעות וכמה זה נוגש ברווחיות של ההשקעה בפרט באפקט ריבית דריבית, רק אציין שבסכומים קטנים לא מדובר בסכום משמעוי [לצורך הענין למאה אלף שח מדובר ב600 שקל לשנה] מה גם שפעולות רכישה בחשבון מסחר עצמאי יש לה גם עמלת מינימום כך שזה לא פער כזה גדול לטעמי.
אך הדבר המשמעותי ביותר הוא שאנשים שוכחים שיש נושא שנקרא אסטרטגית משיכה
מה שאומר שבחשבון מסחר עצמאי ע"מ לבצע משיכה בזמן שאתה מתכנן למשוך אתה לא יכול להשאיר את זה במסלול מנייתי עד הרגע האחרון מכיון שיתכן ותמצא את עצמך בדיוק אז בירידות, ולכן מספר שנים קודם מתחילים להעביר את ההפקדות החודשיות לאגחים ע"מ לאזן את התנודניות כך שבשעת המשיכה לא יצאו את עצמם ברידות עם הפסד משמעותי.
עכשיו מישהו יודע לחשב כמה אחוז הפסד מדובר כשאתה לוקח כסף ממנייתי לאגחים, מדובר על כקרוב ל40 אחוז מהכסף שעושה ככל הנראה לכל הפחות חצי ממה שיכל לעשות אילו היה במסלול מנייתי וכל זה קורה משום שהוא נמצא בחשבון מסחר עצמאי ואם הוא צריך למשוך כסף הוא לא יכול לקחת הלוואה מהקרן אלא לקחת את הכסף שנמצא בחשבון.
עכשיו בקופ"ג להשקעה לא צריך לעבוד קשה לתכנן את ההפקדות בצורה מסויימת בכל מצב ניתן לשנות למסלול שאתה מעונין להית ללא אירוע מס, וגם אם החלטת שאתה נשאר על מניתי ע"מ למקסם את הרווח ומצאת את עצמך בסוף עם ירידות אתה יכול לקחת הלוואה מהקופה עד שהמצב יחזור לקדמותו והכל בא על מקומו בשלום.

ולכן בשורה התחתונה דעתי הקטנה שמסחר עצמאי לא באמת מביא לך יותר כסף אלא יותר כאב ראש וגם סיכויים גדולים יותר למשוך בירידות מחמת הזמינות שזה נמצא אצלך.

החריג לכך הוא מישהו שלא יכול להשקיע דרך קופ"ג כמו אזרחים אמריקאים או אנשים שלא סומכים על בתי השקעות שאכן עושים את כל מה שצריך לעשות עם הכסף שלהם, אך שיקול של ריווחיות אני פחות רואה כן. [אולי בתיק של כמה מליונים יש מקום לשקול זאת]

[ה. שלמה]

@שמיל-שמיל
בקצרה:
תועלת ההלוואה בריבית מופחתת היא הרבה פחות משמעתית, מאשר אובדן תשואה במשך כל שנות ההשקעה.
האירוע מס בהעברה ממנייתי לאג"חי בסוף תמיד תקרה במשיכה.
ההקדמה שנתיים לא תפגע משמעותית, בהתייחס לכך שהאג"ח התשואה שלו נמוכה.

[צמיחה]

@ה.-שלמה
משום מה, אהרן זלץ ממליץ על קניית אופציות כדי להימנע ממכירת המניות וליצור אירוע מס.
אבל צריך להדגיש דבר נוסף,
לא ברור כמה זמן קודם כדאי למכור את החזקת המניות ולהעביר למשהו יותר סולידי,
זה דבר שצריך לבדוק אותו באותו זמן,
וייתכן ששנתיים זה כבר קצת מידי.

[עומק הסיכוי]

@צמיחה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

משום מה, אהרן זלץ ממליץ על קניית אופציות כדי להימנע ממכירת המניות וליצור אירוע מס.

מה??

[שמיל שמיל]

@ה.-שלמה

@ה.-שלמה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

ההקדמה שנתיים לא תפגע משמעותית, בהתייחס לכך שהאג"ח התשואה שלו נמוכה.

מה זה לא משמעותי?, אשמח אם נעשה סימולציה של הפסד תשואה על תיק ממוצע מול עלות דמי ניהול.

@ה.-שלמה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

תועלת ההלוואה בריבית מופחתת היא הרבה פחות משמעתית, מאשר אובדן תשואה במשך כל שנות ההשקעה.

אכן, אך אם מחמת זה אתה נאלץ לצמצמם החזקה במנייתי אתה מאבד אובדן תשואה גדול יותר מדמי הניהול

[בוטח בה']

כשמדברים על קרנות סל שקיימות בקופות גמל
ודאי שעדיף להשקיע דרך הקופות ולא במסחר עצמאי מהסיבות שנכתבו כאן

רק יש סיבה אחת שהרבה יועצים התחילו לדחוף להשקעה במסחר עצמאי
וזה הדיבידנד שהם מקבלים עליך מבית ההשקעות שאתה פותח דרך הלינק שלהם... ובנוסף ככה יהיה לך יותר מה להתייעץ איתם..

אבל כמו שהסבירו כאן בפירוט ובהרחבה השווי של המינוף ע"י ההלוואת שניתנות, האפשרות לעבור מסלולים ללא אירועי מס (כולל אפשרות גידור מט"ח), ובעיקר הרוגע הנפשי וההתרחקות מסיכונים של פזיזות עולים כמה וכמה על ההבדל של הדמי ניהול

[ה. שלמה]

@בוטח-בה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

כשמדברים על קרנות סל שקיימות בקופות גמל
ודאי שעדיף להשקיע דרך הקופות ולא במסחר עצמאי מהסיבות שנכתבו כאן

רק יש סיבה אחת שהרבה יועצים התחילו לדחוף להשקעה במסחר עצמאי
וזה הדיבידנד שהם מקבלים עליך מבית ההשקעות שאתה פותח דרך הלינק שלהם... ובנוסף ככה יהיה לך יותר מה להתייעץ איתם..

אבל כמו שהסבירו כאן בפירוט ובהרחבה השווי של המינוף ע"י ההלוואת שניתנות, האפשרות לעבור מסלולים ללא אירועי מס (כולל אפשרות גידור מט"ח), ובעיקר הרוגע הנפשי וההתרחקות מסיכונים של פזיזות עולים כמה וכמה על ההבדל של הדמי ניהול

טעות בידך!
ניתן להרויח את אותם סכומים, ואף יותר מהפניה לקופות גמל.
יש כאן צדדים אובייקטיבים לשני הכיוונים.
הצדדים מוסברים היטב בהודעה שלי למעלה.

[בוטח בה']

@ה.-שלמה

@ה.-שלמה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

ניתן להרויח את אותם סכומים, ואף יותר מהפניה לקופות גמל.

לא בכל כך קלות זה יותר למי שהוא סוכן עם רשיון

.

Spoiler

אבל זה בסדר גמור ולגיטימי שיש תגמולים אתה אפילו כותב את זה בגילוי נאות באתר שלך

[ה. שלמה]

@בוטח-בה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

@ה.-שלמה

@ה.-שלמה כתב בתכלס מה עדיף, מסחר עצמאי או קופת גמל?:

ניתן להרויח את אותם סכומים, ואף יותר מהפניה לקופות גמל.

לא בכל כך קלות זה יותר למי שהוא סוכן עם רשיון

.

Spoiler

אבל זה בסדר גמור ולגיטימי שיש תגמולים אתה אפילו כותב את זה בגילוי נאות באתר שלך

אתה טועה.
ניתן להרוויח מזה די בקלות, וגם מי שאינו סוכן.