אשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים

[סומכוס]

@צמיחה
תודה על התשובה המפורטת.
לצורך הבנת דבריך לאשורם, אשמח לדעת את הדברים הבאים:
א. מה זה קרן נאמנות?
ב. האם יש הבדל נוסף בין קרן פתוחה לסגורה, מלבד זה שציינת?
ג. איך יתכן שהחברה המנפיקה עדיין מוכרת מניות, הרי יש כמות מוגבלת של מניות, שהרי אם לא כן המחיר לא היה עולה לעולם? אא"כ היא קונה עוד מניות בעצמה
ד. איך זה נקבע אם אני קונה מאדם פרטי או מהחברה המנפיקה?
ה. האם החברה בעצמה קונה גם מאנשים אחרים שמוכרים בחזרה את המניה שלהם?

[צמיחה]

@סומכוס כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

לצורך הבנת דבריך לאשורם, אשמח לדעת את הדברים הבאים:

אתה רוצה את כל התורה על רגל אחת,
אתה יכול להירשם לקורס שוק ההון שמופיע בחתימה שלי.
אמנם כעת הקורס כבר התחיל,
אבל תוכל להירשם למחזור הבא.

א. מה זה קרן נאמנות?

קרן נאמנות היא מוצר פיננסי המאפשר למשקיעים להתאגד להשקעה משותפת בניירות ערך.
הקרן היא למעשה תיק השקעות משותף, המנוהל על-ידי מנהל השקעות מקצועי בחברה לניהול קרנות נאמנות עבור כל המשקיעים שרכשו יחידות השתתפות בקרן.

מנהל הקרן משקיע את כספי הקרן בניירות ערך שונים, כגון מניות בארץ ובחו"ל, אגרות חוב של ממשלות וחברות בארץ ובחו"ל, מק"מים וכדומה.
בהתאם למדיניות ההשקעה של הקרן, המפורסמת בתשקיף באתר הבורסה.

נכסי קרן הנאמנות מוחזקים על ידי נאמן הקרן עבור בעלי יחידות ההשתתפות, בהתאם להסכם הנאמנות הנחתם בין מנהל הקרן לבין הנאמן.
בין יתר תפקידיו, נאמן הקרן מפקח על ביצוע מדיניות ההשקעה של הקרן ומילוי הוראת הסכם הנאמנות על ידי מנהל הקרן (ההסכם מתפרסם אף הוא באתר הבורסה).

ב. האם יש הבדל נוסף בין קרן פתוחה לסגורה, מלבד זה שציינת?

קרן נאמנות פתוחה יכולה להגדיל את מספר יחידות ההשתתפות בה ולצרף משקיעים נוספים בהתאם לביקוש,(במקרים חריגים יש הגבלה על מספר היחידות המקסימלי),
וניתנת לפדיון בכל עת.
יחידות ההשתתפות שלה אינן נסחרות בבורסה אלא נרכשות דרך מפיצים שהם חברי בורסה, כמו הבנקים.הפעילות בקרן פתוחה מתנהלת כולה בשוק הראשוני.

רוב הקרנות בישראל הן קרנות פתוחות.

קרן סגורה מנפיקה לציבור מספר מוגבל של יחידות. כאשר מכסת היחידות מתמלאה, היא אינה רשאית להנפיק יחידות חדשות, למעט חלוקת הטבה.
היחידות נסחרות בבורסה.

ג. איך יתכן שהחברה המנפיקה עדיין מוכרת מניות, הרי יש כמות מוגבלת של מניות, שהרי אם לא כן המחיר לא היה עולה לעולם? אא"כ היא קונה עוד מניות בעצמה

כפי שנתבאר היא לא מוכרת מניות, אלא יחידות השתתפות בקרן.

ד. איך זה נקבע אם אני קונה מאדם פרטי או מהחברה המנפיקה?

נתבאר, תלוי האם זה סחיר במשך היום או לא, והאם זה קרן פתוחה או סגורה.

ה. האם החברה בעצמה קונה גם מאנשים אחרים שמוכרים בחזרה את המניה שלהם?

כן. תלוי באיזה קרן מדובר, כנ"ל.

יש דבר נוסף שנקרא עושה שוק שהתפקיד שלהם לדאוג כל הזמן שיהיה פקודות קניה ומכירה, זה עוד נושא בפני עצמו.

[סומכוס]

@צמיחה כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

אתה רוצה את כל התורה על רגל אחת,

פתח כהלל וסיים כשמאי...
אני מעריך את ההשקעה שלך בהסבר המפורט והמורחב. תודתי

@צמיחה כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

אתה יכול להירשם לקורס שוק ההון שמופיע בחתימה שלי.

נראה שהחלטת בהמשך דבריך לגרום לי לא להזדקק לכך

@צמיחה כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

מק"מים

מה זאת?

@צמיחה כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

הפעילות בקרן פתוחה מתנהלת כולה בשוק הראשוני.

מה זה שוק ראשוני?

נ.ב. אולי תפתחו פה (אתה או אחד המומחים האחרים) אשכול בהסבר מושגים בשוק ההון ובמשכנתאות ובכל עולם הכלכלה, עם שאלות ושתשובות או בלי, להערכתי יהיה לזה הכי הרבה צפיות

[צמיחה]

@סומכוס
אתה צודק שתוך כדי הדברים משתרבבים מושגים שפחות מוכרים.

מק"מ - הוא מלוה קצר מועד, ובמילים פשוטות הלוואה בריבית לזמן קצר.

שוק ראשוני - זה אלו שקונים בפעם הראשונה את הניירות ערך עד שנגמרים כל הניי"ע,
ומכאן ואילך המסחר הוא בין אלו שכבר קנו את הניי"ע לאנשים אחרים שרוצים לקנות מהם.

זה באמת רעיון לפתוח אשכול שמסביר את כל המושגים.
לי יותר קל לענות לתשובות.

[כותב רק מה שיודע]

@צמיחה כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

מק"מ - הוא מלוה קצר מועד, ובמילים פשוטות הלוואה בריבית לזמן קצר.

זמן קצר = עד שנה כמדומני.

[בן עליה]

תודה רבה על ההשקעה
עוזר ונצרך מאוד

רציתי לשאול

1. ראיתי שכתבת על ברוקרים ועל מסחר עצמאי יש הבדלים? והאם זה חייב להיות ככה או אפשר דרך הבנק?

@פלוס כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

1️⃣ איך לבחור במה להשקיע?
מניות בודדות – השקעה ישירה בחברות (כמו אפל, גוגל, טבע).
קרנות סל (ETF) – קרנות שמשקיעות במגוון מניות לפי מדד מסוים (למשל, VOO עוקבת אחרי S&P 500).
אג"ח – הלוואות שאתה נותן לממשלה או לחברות בתמורה לריבית קבועה.
נדל"ן, סחורות, קריפטו – תחומים נוספים עם רמות סיכון שונות.

קרנות נאמנות לא בתמונה?

האם יותר כדאי לקנות גמל להשקעה? או אולי פוליסות חסכון?
ומה ההבדלים בינם לבין ההשקעה הישירה בשוק ההון

תודה רבה

[בן עליה]

ועוד שאלה

באיזה אתר אני יכול לעשות השוואות בצורה נוחה
באתרים שראיתי מביאים הכל בין כשרות ובין לא כשרות, ובחיפוש רק של הכשרות לא מופיעים רוב הדברים בגלל שבשם שלהם הם לא הלכתיות
אני צריך אתר שאני יכול להזין מספרי קרנות ולעשות בניהם השוואה ולראות את הנתונים שלהם

תודה רבה

[כרמיאלי]

@בן-עליה
https://gemelnet.cma.gov.il/views/dafmakdim.aspx
קצת אתר מסובך אבל אם אתה קולט אתת הרעיון אתה יכול להשוות שם הכל

[בן עליה]

תודה
זה רק גמל והשתלמות
אם יש משהו לקרנות מדדים וכו' מקום שאני יכול לרשום את מספרי הקרן או שם הקרנות ולעשות השוואות בין קרנות

עריכה: ואני אוסיף עוד שאלה
יש עדיפות לקרנות סל או לפוליסות חיסכון? ומהם

[כרמיאלי]

@בן-עליה
אתה מתכוון להשוואה של קרנות בשוק ההון ישיר,
ולא דרך חברות ביטווח?

[בן עליה]

כן
לפי מה שהבנתי כאן השקעה דרך חברות הביטוח זה גמל או פוליסות חיסכון
אני רוצה גם אפשרות לבדוק קרנות סל ודברים שמחקים את המדדים
עריכה: ואני אוסיף עוד שאלה
יש עדיפות לקרנות סל או לפוליסות חיסכון? ומהם
תודה

[כרמיאלי]

@בן-עליה יש פה מתוך אר הון

[בן עליה]

כנראה שלא הברתי את עצמי נכון
את זה ראיתי אבל בשביל לבדוק תשואות וכו צריך להכנס קרן קרן
השאלה אם יש מקום שאני יכול לראות את כל הקרנות האלו דוגמת האתר הזה
https://www.funder.co.il/ksherot
רק שם הוא לא מביא קרנות סל מניות וכדו'

כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

ואני אוסיף עוד שאלה
יש עדיפות לקרנות סל או לפוליסות חיסכון? ומהם
תודה

[צמיחה]

@בן-עליה
באשכול אחר הרחיבו בעניין באריכות,
השקעה דרך חברות הביטוח יותר יקרה בדמי ניהול,
ויש שם רק כמה מסלולים.
אבל היא הרבה יותר קלה לביצוע.
ויש אפשרות לקבל הלוואה כנגד הסכום שנצבר.

במסחר עצמאי צריך להבין יותר מה ההבדלים בין הקרנות,
ויש יותר סיכוי למשיכת הכספים.
אין אפשרות לקבל הלוואה כנגד הסכום שנצבר.

[בן עליה]

תודה רבה על כל ההכוונה
אחרי כל ההכוונות ואחרי שהפנמנו שכדאי לחסוך עמלות בבית השקעות
מאיזה סכום נכון לפתוח חשבון עצמאי
איזה בית השקעות הכי מומלץ למשקיע פאסיבי בלי הבנה רבה ובלי זמן מיותר להתעסק בזה ושיהיה נוח להתעסק

לגבי סוג ההשקעה
לפי מה שידוע למשתמשים כאן
ההשקעות הכשרות הם רק מה שמופיע באתר של אהרון זלץ?
או ששם מופיעים רק קרנות סל בארץ ולא בחו"ל? ואיפה אפשר להשיג של חו"ל?

כל הכוונה תתקבל בברכה

[בוטח בה']

@בן-עליה
לפני שאתה מפנים שעדיף להשיקע דרך מסחר עצמאי על פני גמל/קה"ש
כדאי שתשקול שוב את מכלול המעלות והחסרונות אפשר לראות גם באשכול הזה

Spoiler

בטח אם אתה מתכווין להישאר בן עלייה:)

[בן עליה]

יש לנו קרן השתלמות
לגבי גמל החסכון הוא לגיל מבוגר ואני רוצה את הכסף זמין לפני
במיוחד שאישתי עצמאית ככה שפנסיה והשתלמות אנחנו מפקידים לבד

[בוטח בה']

@בן-עליה אתה טועה גמל זה לא חסכון לגיל מבוגר אתה יכול למשוך מתי שאתה רוצה רק אם תשמור את זה לקיצבה בפנסיה זה יהיה פטור ממס רווחי הון
המעלות של גמל שאין ארועי מס במעבר מסלולים יש אופציה להלוואה
ובעיקר אין את הסיכון להיגרר למסחר אקטיבי בשוק ההון (למי שמעוניין להימנע מכך) וכו'

[בן עליה]

יישר כח
לפי מה שאני מבין המינוס זה העמלות?
אז אולי כדאי לשלב בניהם?

[שואף ליותר]

@בוטח-בה כתב באשכול למשקיעים המתחילים – שאלות ותשובות בגובה העיניים:

@בן-עליה אתה טועה גמל זה לא חסכון לגיל מבוגר אתה יכול למשוך מתי שאתה רוצה רק אם תשמור את זה לקיצבה בפנסיה זה יהיה פטור ממס רווחי הון
המעלות של גמל שאין ארועי מס במעבר מסלולים יש אופציה להלוואה
ובעיקר אין את הסיכון להיגרר למסחר אקטיבי בשוק ההון (למי שמעוניין להימנע מכך) וכו'

הוא לא טועה לגמרי כי קופת גמל אכן נעולה עד גיל פרישה, ורק קופת גמל להשקעה ניתנת למשיכה בכל עת ויש הטבות בגיל 60+