לא כל חיסכון חייב לחכות לפנסיה

[רחל עומסי]

 לחסוך לעתיד, גם לפני הפרישה

עסקנו בעבר בהפקדות סוף שנה ובהטבות המס שאפשר לנצל באמצעות חיסכון פנסיוני וקרן השתלמות.

אבל יש שאלה נוספת שכדאי לשאול לקראת סוף השנה:

מה עושים עם כסף שאנחנו רוצים לחסוך, אבל לא בהכרח רוצים לנעול עד הפרישה?

נניח שבמהלך השנה הצלחתם לחסוך סכום מסוים.

אולי העסק הרוויח יותר מהצפוי, אולי קיבלתם בונוס, ואולי פשוט התנהלתם נכון והצלחתם להשאיר כסף בצד.

עכשיו צריך להחליט מה לעשות איתו.

אפשר להשאיר אותו בחשבון הבנק, להפקיד לחיסכון פנסיוני, להשקיע בשוק ההון או לבחור במוצר חיסכון אחר.

אבל לפני שבוחרים, כדאי לשאול שאלה פשוטה:

מתי נצטרך את הכסף הזה?

לא כל כסף שאנחנו חוסכים מיועד לאותה מטרה

יש כסף שאנחנו חוסכים לפרישה, בעוד עשרים או שלושים שנה.

יש כסף שנרצה להשתמש בו בעוד כמה שנים, למשל לרכישה משמעותית או לעזרה לילדים.

ויש כסף שחשוב לנו להשאיר זמין למקרה של הוצאה בלתי צפויה.

לכל אחד מהצרכים האלה עשוי להתאים פתרון אחר.

חיסכון פנסיוני מעניק יתרונות חשובים, אבל הכספים מיועדים בעיקר לפרישה, ומשיכה מוקדמת עלולה להיות כרוכה במס משמעותי ובפגיעה בחיסכון העתידי.

לעומת זאת, קיימים גם אפיקי חיסכון שמאפשרים גמישות רבה יותר.

קופת גמל להשקעה - חיסכון שלא חייבים לנעול עד הפרישה

קופת גמל להשקעה מאפשרת להפקיד כסף באופן עצמאי, לבחור מסלול השקעה ולמשוך את הכספים בכל עת, בכפוף לתנאי המוצר.

בשונה מחיסכון פנסיוני, ההפקדה עצמה אינה מעניקה ניכוי או זיכוי ממס.

חשוב לדעת שקופת גמל להשקעה אינה תחליף לחיסכון פנסיוני. היא אינה כוללת כיסוי ביטוחי לנכות או למקרה פטירה (אם כי יתרת החיסכון מועברת למוטבים או ליורשים בהתאם לכללים). בנוסף ההפקדות אליה אינן נחשבות לצורך עמידה בחובת ההפקדה לפנסיה לעצמאים.

לכן כדאי לראות בה אפשרות לחיסכון נוסף, ולא תחליף לקרן הפנסיה.

כאשר מושכים את הכספים כסכום חד־פעמי, משלמים בדרך כלל מס רווחי הון על הרווח הריאלי שנצבר.

אבל לקופת גמל להשקעה יש יתרון נוסף:

מי שבוחר לאחר גיל 60 להעביר את הכספים לקופה משלמת לקצבה ולקבל אותם כקצבה, עשוי ליהנות מפטור ממס על הקצבה, בהתאם לתנאים הקבועים בדין.

כך ניתן לשלב בין חיסכון גמיש במהלך השנים לבין אפשרות להכנסה נוספת בפרישה.

ולמה כדאי לחשוב על זה דווקא בסוף השנה?

לקופת גמל להשקעה קיימת תקרת הפקדה שנתית לכל אדם (83641 ש"ח נכון לשנת 2026).

התקרה מתחדשת בכל שנת מס, ויתרה שלא נוצלה אינה מתווספת לתקרה של השנה הבאה.

לכן, מי שמתכנן להפקיד סכום משמעותי לקופת גמל להשקעה, כדאי שיבחן את האפשרות עוד לפני סוף השנה.

עם זאת, חשוב להדגיש: העובדה שקיימת תקרה שנתית אינה סיבה בפני עצמה להפקיד כסף.

ומה לגבי הכסף שצריך להישאר זמין?

גם קופת גמל להשקעה, למרות האפשרות למשוך ממנה כספים, היא מוצר השקעה שחשוף לתנודות בשוק ההון, בהתאם למסלול שנבחר.

לכן, כסף שאנחנו עשויים להזדקק לו בזמן הקרוב לא בהכרח מתאים למסלול השקעה תנודתי.

לעיתים נכון להשאיר חלק מהכסף באפיק סולידי ונזיל יותר, בהתאם למועד שבו נצטרך אותו.

לפני שבוחרים היכן לחסוך, כדאי לבדוק שלושה דברים:

מטרה: בשביל מה אנחנו חוסכים?
טווח זמן: מתי נצטרך את הכסף?
סיכון ונזילות: כמה תנודות אנחנו יכולים לספוג, וכמה חשוב לנו שהכסף יהיה זמין?

התשובות לשאלות האלה חשובות לא פחות מהשאלה איזו תשואה השיג מסלול השקעה מסוים בשנה האחרונה.

אז מה נכון לעשות עם הכסף הפנוי?

אין תשובה אחת שמתאימה לכולם.
לפעמים נכון להגדיל את החיסכון הפנסיוני, לפעמים כדאי להפקיד לקרן השתלמות, ולעיתים דווקא חיסכון נזיל יותר יתאים למטרות שלנו.
ואפשר בהחלט גם לשלב בין כמה אפיקים.

הכותבת הינה יועצת פנסיונית מורשית ומתכננת פרישה

[חושב וחושב]

@רחל-עומסי מאמר טוב. עוד יתרון שפחות מדברים עליו הוא שבקופת גמל להשקעה אפשר להחליף מסלול או לעבור לחברה אחרת בלי לשלם מס והמס משולם רק כשמושכים. בתיק השקעות רגיל כל מכירה ברווח כדי לשנות השקעה היא אירוע מס. למי שחוסך לחתונות ורוצה להוריד סיכון כשהחתונה מתקרבת זה שווה הרבה

[רחל עומסי]

תודה, אכן כך ובנוסף גם ניתן לקחת הלוואה מהסכום שנצבר.

[חושב וחושב]

@רחל-עומסי נכון וזה יתרון שלא מספיק מכירים. מי שצריך כסף לתקופה קצרה יכול לקחת הלוואה כנגד הקופה במקום למשוך ואז הוא לא משלם מס על הרווח והכסף ממשיך לעבוד. רק כדאי להשוות את הריבית שלה להלוואה רגילה בבנק