דילוג לתוכן

קרנות ממונפות - האם ואיך ?

הועבר מסחר עצמאי
149 16 2.1k 13
  • לא רק ישראלים
    זכור לי שכתבו שזה היה גם בבורסה בארה"ב
    אני אנסה להזכר איפה ראיתי את זה

  • אשמח לדוגמה לקרן ממונפת (לא בסחורות) שנמחקה ולא חזרה לעצמה בתוך שנה או קצת יותר

  • אשמח לדוגמה לקרן ממונפת (לא בסחורות) שנמחקה ולא חזרה לעצמה בתוך שנה או קצת יותר

  • @צמיחה סליחה, אבל אומר זאת בעדינות, . קצת מזכיר "פרשנים" פוליטיים.
    לדוגמה:
    "המחקרים הללו נאלצים לקבוע את תשואת הקרנות הממונפות "אילו הן היו קיימות". זאת מפני שקרנות ממונפות לא היו זמן רב וברובן הן חדשות ממש. הדבר מעלה קושי נוסף לקבל את הניתוחים הללו היות והם לא מבוססים על סלע המציאות"

    מה הקשר? ככה בודקים איך הקרנות האלו היו מתנהגות.

    "נניח למחקרים וננסה לענות בעצמנו איזו רמת מינוף עדיפה כאשר מדובר בהשקעה לטווח זמן ארוך. לפני שינתן מענה לשאלה נוסיף הקדמה קצרה****

    ****שנת 2008 ידועה כשנת משבר בשווקים. 'משבר הסאבפריים' – זה השם שהודבק לנפילות המתמשכות. הירידות היו משמעותיות ועקביות לאורך זמן רב. שנת 2008 הותירה את מדד S&P 500 עם ירידה של 37%. אך הנפילה התחילה כבר ב 2007 והסתיימה רק ב 2009 כך שמתחילת הנפילה עד סוף הנפילה המדד צנח יותר מ 50%!"

    "העובדה שלא קיימות קרנות ממונפות מלפני משבר הסאבפריים מעלה את החשד כי אילו הקרנות הללו היו קיימות לפני 2008 הן לא היו שורדות! "****

    מה?????? ומה עם סלע המציאות? לכותב מותר לעשות מחקר???!!!

    "ניתן גם להעלות השערה כי היו קרנות ממונפות פי 3 לפני המשבר, אך הן נמחקו."

    שנות האבן???? תבדוק!!!!

    והנה אחת התגובות המצחיקות אבל המאד אמיתיות למאמר מהסוג הזה...
    קודם כל תודה על המאמרים המחכימים, הועילו לו מאוד.
    רציתי לציין שלקחתי את הנתונים של מי שהשקיע 100 ש"ח בנאסדק החל מהשיא של 31/10/2007 עד סוף המשבר (3/2009) וגם בקרן ממונפת פי 3 נשאר לו בגמר המשבר כ 5 ש"ח.
    אם הוא היה משאיר את אותם 5 ש"ח עד היום (26/6/25) היה יוצא לו 5723 ש"ח (הכפלה של פי 50 מהקרן שבהתחלה).
    ואילו אם הוא היה משקיע ללא מינוף היה נשאר לו בגמר המשבר 47 ש"ח, ואם היה נשאר עד היום היה לו רק 1004 (פי 10 מהקרן).
    כך שיוצא שגם מי שהשקיע בתחילת המשבר המדובר אם היה נשאר עד היום בקרן ממונפת (כ18 שנים) עדיין היה מרויח פי 5 ממי שהשקיע ללא מינוף.
    (אציין שלא חישבתי דמי ניהול בחישוב)

    ויש שם עוד כמה תגובות שמסבירות כמה המאמר לא מדוויק

    בקיצור... אני אולי לא מבין גדול בכלכלה. אבל מבין עניין ומספיק כדי לא לאכול מאמרים כאלה.
    ושוב, ברור שכל מינוף הוא סיכון. מכאן ועד... שהן עלולות להימחק בסיכוי סביר. הגזמת!!!!

  • @צמיחה אחד המחקרים שמובאים במאמר של אהרן זלץ שהבאת
    https://seekingalpha.com/article/4403886-beware-time-decay-of-tqqq-sso-and-qld-are-better-long-term-investment
    ממליץ להשקיע במחקה מדד ממונף פי 2 לטווח ארוך
    אם כי וודאי שהוא מדבר על היומיות, שלמרות שהתנדתיות שלהם גדולה יותר, הסיכון להפסדים גדולים מדי גם הוא קטן נאשר החודשיות הישראליות

  • @צמיחה סליחה, אבל אומר זאת בעדינות, . קצת מזכיר "פרשנים" פוליטיים.
    לדוגמה:
    "המחקרים הללו נאלצים לקבוע את תשואת הקרנות הממונפות "אילו הן היו קיימות". זאת מפני שקרנות ממונפות לא היו זמן רב וברובן הן חדשות ממש. הדבר מעלה קושי נוסף לקבל את הניתוחים הללו היות והם לא מבוססים על סלע המציאות"

    מה הקשר? ככה בודקים איך הקרנות האלו היו מתנהגות.

    "נניח למחקרים וננסה לענות בעצמנו איזו רמת מינוף עדיפה כאשר מדובר בהשקעה לטווח זמן ארוך. לפני שינתן מענה לשאלה נוסיף הקדמה קצרה****

    ****שנת 2008 ידועה כשנת משבר בשווקים. 'משבר הסאבפריים' – זה השם שהודבק לנפילות המתמשכות. הירידות היו משמעותיות ועקביות לאורך זמן רב. שנת 2008 הותירה את מדד S&P 500 עם ירידה של 37%. אך הנפילה התחילה כבר ב 2007 והסתיימה רק ב 2009 כך שמתחילת הנפילה עד סוף הנפילה המדד צנח יותר מ 50%!"

    "העובדה שלא קיימות קרנות ממונפות מלפני משבר הסאבפריים מעלה את החשד כי אילו הקרנות הללו היו קיימות לפני 2008 הן לא היו שורדות! "****

    מה?????? ומה עם סלע המציאות? לכותב מותר לעשות מחקר???!!!

    "ניתן גם להעלות השערה כי היו קרנות ממונפות פי 3 לפני המשבר, אך הן נמחקו."

    שנות האבן???? תבדוק!!!!

    והנה אחת התגובות המצחיקות אבל המאד אמיתיות למאמר מהסוג הזה...
    קודם כל תודה על המאמרים המחכימים, הועילו לו מאוד.
    רציתי לציין שלקחתי את הנתונים של מי שהשקיע 100 ש"ח בנאסדק החל מהשיא של 31/10/2007 עד סוף המשבר (3/2009) וגם בקרן ממונפת פי 3 נשאר לו בגמר המשבר כ 5 ש"ח.
    אם הוא היה משאיר את אותם 5 ש"ח עד היום (26/6/25) היה יוצא לו 5723 ש"ח (הכפלה של פי 50 מהקרן שבהתחלה).
    ואילו אם הוא היה משקיע ללא מינוף היה נשאר לו בגמר המשבר 47 ש"ח, ואם היה נשאר עד היום היה לו רק 1004 (פי 10 מהקרן).
    כך שיוצא שגם מי שהשקיע בתחילת המשבר המדובר אם היה נשאר עד היום בקרן ממונפת (כ18 שנים) עדיין היה מרויח פי 5 ממי שהשקיע ללא מינוף.
    (אציין שלא חישבתי דמי ניהול בחישוב)

    ויש שם עוד כמה תגובות שמסבירות כמה המאמר לא מדוויק

    בקיצור... אני אולי לא מבין גדול בכלכלה. אבל מבין עניין ומספיק כדי לא לאכול מאמרים כאלה.
    ושוב, ברור שכל מינוף הוא סיכון. מכאן ועד... שהן עלולות להימחק בסיכוי סביר. הגזמת!!!!

    @מבין-עניין התגובה שהבאת ממש לא מדויקת כי מתחילת הקרן התשואה הייתה *180, אבל אם 100 ש"ח היו מגיעים ל 5 ש"ח (אגב לפי החישוב שלי זה היה אמור לכאורה להגיע לפחות מ5 ש"ח)
    יוצא שסך התשואה 765% תשואה כלומר ה-100 ש"ח היו הופכים ל865 ש"ח, לעומת זאת קרן TR על נאסד"ק הייתה מגיעה ל 973 ש"ח, וכל זאת ללא סיכון כלל.
    בנוסף אתה לוקח תקופה שבה היה השוק השורי הארוך ביותר, ובנוסף הריביות באותה תקופה שאפו לאפס (כן, גם על קרן ממונפת משלמים ריבית!) מה שהביא לתשואה הזאת.
    ואני כבר לא מדבר על מי שהשקיע מלפני הדוט קום...
    וכל זה ביומי ... בממונף חודשי (עם הדמי ניהול המטורפים) כנראה שהיית נשאר עם פחות מהקרן.

    נ.ב החרגתי את שנת 2009 שעליה אין לי נתונים.

  • @מבין-עניין התגובה שהבאת ממש לא מדויקת כי מתחילת הקרן התשואה הייתה *180, אבל אם 100 ש"ח היו מגיעים ל 5 ש"ח (אגב לפי החישוב שלי זה היה אמור לכאורה להגיע לפחות מ5 ש"ח)
    יוצא שסך התשואה 765% תשואה כלומר ה-100 ש"ח היו הופכים ל865 ש"ח, לעומת זאת קרן TR על נאסד"ק הייתה מגיעה ל 973 ש"ח, וכל זאת ללא סיכון כלל.
    בנוסף אתה לוקח תקופה שבה היה השוק השורי הארוך ביותר, ובנוסף הריביות באותה תקופה שאפו לאפס (כן, גם על קרן ממונפת משלמים ריבית!) מה שהביא לתשואה הזאת.
    ואני כבר לא מדבר על מי שהשקיע מלפני הדוט קום...
    וכל זה ביומי ... בממונף חודשי (עם הדמי ניהול המטורפים) כנראה שהיית נשאר עם פחות מהקרן.

    נ.ב החרגתי את שנת 2009 שעליה אין לי נתונים.

    @מתכנן-פיננסי לא עשיתי את החישוב. יכול להיות שאתה צודק. בכל מקרה הבעיה במאמר ה"פרשנות". בלשון המעטה רחוק מלהיות מדוייק. פרשנות ""פוליטית בלי אחריות לכלום. והסברתי למה

  • @מתכנן-פיננסי לא עשיתי את החישוב. יכול להיות שאתה צודק. בכל מקרה הבעיה במאמר ה"פרשנות". בלשון המעטה רחוק מלהיות מדוייק. פרשנות ""פוליטית בלי אחריות לכלום. והסברתי למה

    @מבין-עניין
    גם אם זה נכון שהיה נשאר רק 5 ש"ח ואח"כ עלייה גדולה,
    זה רק בתיאוריה,
    אף אחד לא היה מחזיק בכזה מצב.

  • @מבין-עניין
    גם אם זה נכון שהיה נשאר רק 5 ש"ח ואח"כ עלייה גדולה,
    זה רק בתיאוריה,
    אף אחד לא היה מחזיק בכזה מצב.

    @צמיחה said:

    אף אחד לא היה מחזיק בכזה מצב.

    אף אחד?!
    אנשים חכמים היו מחזיקים. כמו החכמים בקורונה. אי אפשר אף פעם לדעת מתי השוק יתחיל לעלות. לכן החכמים לא יוצאים אם לא חייבים

  • @צמיחה said:

    אף אחד לא היה מחזיק בכזה מצב.

    אף אחד?!
    אנשים חכמים היו מחזיקים. כמו החכמים בקורונה. אי אפשר אף פעם לדעת מתי השוק יתחיל לעלות. לכן החכמים לא יוצאים אם לא חייבים

    @מבין-עניין
    כן, כן,
    אף אחד !!!!
    החכמים בקורונה שנשארו כנראה לא היו ממונפים.
    הפסיכולוגיה חזקה הרבה יותר ממה שאתה חושב.
    תנסה לחשוב איך אפשר לישון בלילה כשכל התיק נמחק,
    אני לא מדבר כשכל התיק היה סה"כ כמה עשרות אלפי ש"ח,
    אני מדבר שזה בסכומים של מאות אלפי ש"ח ויותר.
    שום כדור שינה לא עוזר.

  • @מבין-עניין
    כן, כן,
    אף אחד !!!!
    החכמים בקורונה שנשארו כנראה לא היו ממונפים.
    הפסיכולוגיה חזקה הרבה יותר ממה שאתה חושב.
    תנסה לחשוב איך אפשר לישון בלילה כשכל התיק נמחק,
    אני לא מדבר כשכל התיק היה סה"כ כמה עשרות אלפי ש"ח,
    אני מדבר שזה בסכומים של מאות אלפי ש"ח ויותר.
    שום כדור שינה לא עוזר.

    @צמיחה ידידי היקר אני לא "חושב".
    אני עשיתי בדיוק את מה שאתה חושב שאף אחד לא עשה בקורונה.
    הייתי בממונפת פי 2, והתיק שלי היה גדול מאד.
    כן "הפסדתי" הרבה. ישנתי בלילה טוב. והרווחתי המוןןןןן !!!!!!!!!
    אגב, לקחתי גם הלוואה בקורונה והשקעתי אותה בממונפת.

    בפעם המי יודע כמה... מי שלא ישן טוב כשיש ירידות בשוק שלא ישקיע בממונפת.
    כנראה שאתה אחד מהם. אולי אתה שייך לרוב האנשים... אבל לא כולם כמוך. תתפלא

  • @צמיחה ידידי היקר אני לא "חושב".
    אני עשיתי בדיוק את מה שאתה חושב שאף אחד לא עשה בקורונה.
    הייתי בממונפת פי 2, והתיק שלי היה גדול מאד.
    כן "הפסדתי" הרבה. ישנתי בלילה טוב. והרווחתי המוןןןןן !!!!!!!!!
    אגב, לקחתי גם הלוואה בקורונה והשקעתי אותה בממונפת.

    בפעם המי יודע כמה... מי שלא ישן טוב כשיש ירידות בשוק שלא ישקיע בממונפת.
    כנראה שאתה אחד מהם. אולי אתה שייך לרוב האנשים... אבל לא כולם כמוך. תתפלא

    @מבין-עניין
    אני שמח לשמוע שאתה ישן טוב,
    אתה מוכן לכתוב כמה אחוזים הפסדת?
    95%?
    המדד עצמו ירד בקורונה בערך 34%.
    נראה לך שאם היית ממונף פי 3 גם היית נשאר?

  • @מבין-עניין
    עוד משהו שצריך לקחת בחשבון
    היו קרנות ממונפות פי 3 שבמשבר של הקורונה (אחרי שחוו ירידה משמעותית) שינו מדיניות לממונף פי 2
    מה שגרם שהירידה הייתה פי 3 והעליה פי 2

  • @מבין-עניין
    אני שמח לשמוע שאתה ישן טוב,
    אתה מוכן לכתוב כמה אחוזים הפסדת?
    95%?
    המדד עצמו ירד בקורונה בערך 34%.
    נראה לך שאם היית ממונף פי 3 גם היית נשאר?

    @צמיחה הייתי בממונף פי2 כמו שכתבתי.
    וכן הייתי נשאר בכל מקרה. הפסדתי כ60-70%.
    לקחתי הלוואה (100,000 וחבל שלא יותר) והכנסתי לתיק.
    זה עניין פסיכולוגי או שכלי איך שתקרא לזה. אני מבין אותך.
    רוב האנשים כמוך. לכן כתבתי שוב ושוב. ממונף.... ממש לא בשביל אנשים כמוך!!!!
    אבל יש אנשים לא כמוך, שישנים טוב גם כשהם "מפסידים", כי הם מבינים בשכל שהם לא צריכים את הכסף עכשיו ובסוף זה יעלה.
    אם צריכים את הכסף, לוקחים הלוואה בינתיים.
    אגב, אני חווה את זה שוב גם עכשיו.
    התיק שלי ירד מתחילת השנה בכ-17%, מהשיא בכ- 20%.
    אבל.... התיק שלי עדיין ברווח של 180%.

    בקיצור תתפלא, יש אנשים שונים ממך. לא כולם כמוך.
    ואני כותב את זה בשביל אנשים שיכולים לישון בלילה
    שיעשו את זה, כדי שבבוא העת יוכלו לחתן את הילדים שלהם בכבוד בלי חובות.
    ואולי גם אתה תצליח "לעבוד על עצמך" ולישון טוב בלילה.
    לילה טוב

  • @מבין-עניין
    עוד משהו שצריך לקחת בחשבון
    היו קרנות ממונפות פי 3 שבמשבר של הקורונה (אחרי שחוו ירידה משמעותית) שינו מדיניות לממונף פי 2
    מה שגרם שהירידה הייתה פי 3 והעליה פי 2

    @moshe39 said:

    היו קרנות ממונפות פי 3 שבמשבר של הקורונה (אחרי שחוו ירידה משמעותית) שינו מדיניות לממונף פי 2
    מה שגרם שהירידה הייתה פי 3 והעליה פי 2

    איזו למשל?
    אני לא בטוח שמותר להם לעשות את זה. אבל באמת... לא בטוח

  • @moshe39 said:

    היו קרנות ממונפות פי 3 שבמשבר של הקורונה (אחרי שחוו ירידה משמעותית) שינו מדיניות לממונף פי 2
    מה שגרם שהירידה הייתה פי 3 והעליה פי 2

    איזו למשל?
    אני לא בטוח שמותר להם לעשות את זה. אבל באמת... לא בטוח

    @מבין-עניין said:

    @moshe39 said:

    היו קרנות ממונפות פי 3 שבמשבר של הקורונה (אחרי שחוו ירידה משמעותית) שינו מדיניות לממונף פי 2
    מה שגרם שהירידה הייתה פי 3 והעליה פי 2

    איזו למשל?
    אני לא בטוח שמותר להם לעשות את זה. אבל באמת... לא בטוח

    בעיקר סחורות אבל גם מדדים רחבים של חברת Direxion
    קישור מסמך באנגלית

  • @מבין-עניין said:

    @moshe39 said:

    היו קרנות ממונפות פי 3 שבמשבר של הקורונה (אחרי שחוו ירידה משמעותית) שינו מדיניות לממונף פי 2
    מה שגרם שהירידה הייתה פי 3 והעליה פי 2

    איזו למשל?
    אני לא בטוח שמותר להם לעשות את זה. אבל באמת... לא בטוח

    בעיקר סחורות אבל גם מדדים רחבים של חברת Direxion
    קישור מסמך באנגלית

    @moshe39 כמו שחשבתי.
    אני מדבר על מדדים רגילים כמו נאסדק S&P וכדו' ובתי השקעות בארץ
    סחורות זה סיפור אחר לגמרי.

  • מונטיפיורימ מונטיפיורי העביר נושא זה מ-שוק ההון והשקעות
  • @צמיחה הייתי בממונף פי2 כמו שכתבתי.
    וכן הייתי נשאר בכל מקרה. הפסדתי כ60-70%.
    לקחתי הלוואה (100,000 וחבל שלא יותר) והכנסתי לתיק.
    זה עניין פסיכולוגי או שכלי איך שתקרא לזה. אני מבין אותך.
    רוב האנשים כמוך. לכן כתבתי שוב ושוב. ממונף.... ממש לא בשביל אנשים כמוך!!!!
    אבל יש אנשים לא כמוך, שישנים טוב גם כשהם "מפסידים", כי הם מבינים בשכל שהם לא צריכים את הכסף עכשיו ובסוף זה יעלה.
    אם צריכים את הכסף, לוקחים הלוואה בינתיים.
    אגב, אני חווה את זה שוב גם עכשיו.
    התיק שלי ירד מתחילת השנה בכ-17%, מהשיא בכ- 20%.
    אבל.... התיק שלי עדיין ברווח של 180%.

    בקיצור תתפלא, יש אנשים שונים ממך. לא כולם כמוך.
    ואני כותב את זה בשביל אנשים שיכולים לישון בלילה
    שיעשו את זה, כדי שבבוא העת יוכלו לחתן את הילדים שלהם בכבוד בלי חובות.
    ואולי גם אתה תצליח "לעבוד על עצמך" ולישון טוב בלילה.
    לילה טוב

    @מבין-עניין
    הפסד של 60% הוא באמת גדול,
    אבל הוא תלוי בגודל התיק.
    עדיין לא שכנעת שאתה מסוגל לישון בהפסד של מעל 90%.

    מכיון שהויכוח מתחיל לסטות ולחזור על עצמו מבלי תועלת,
    אני אדגיש נקודה,
    מינוף יכול להיות צמיחה גדולה, אבל גם יכול לגרום למפח נפש,
    חובה להבין מה שעושים.

    לקחת הלוואה ולהשקיע, זה רעיון טוב, אבל בעיקר אחרי ירידות גדולות,
    כי אז יש יותר סיכוי לעליות גדולות.

    קרנות ממונפות, מתאימות לזמנים שיש רצף של ימי עליות,
    ואולי אפשר לומר שזה אחרי משברים.

    אני חולק על הצורה שאתה מציג את הדברים, כאילו מצאת שיטה לאנשים שישנים טוב בלילה לחתן ילדים בלי חובות.
    ולפני שעוד מעט יהיו אנשים שיקחו משכנתא ויקנו ממונפות על סמך ההמלצות המסוכנות שלך.
    טוב שאתה מסכים ומדגיש שזה לא מתאים לרוב האנשים.
    אני טוען שגם אנשים שחושבים שזה כן מתאים להם, כנראה לא מכירים את המשפט של מה שרואים מכאן לא רואים משם.
    אתה טוען שעמדת בניסיון, אז אולי עליך נאמר אין חכם כבעל הניסיון,
    אבל בשום אופן אתה לא יכול להמליץ לאנשים אחרים שיסמכו על הניסיון שלך.

    מי שבכל זאת רוצה לטעום מהממונפות, יכול לעשות את זה בסכום קטן.
    בשביל להחזיק חזק בהפסדים גדולים, צריך קודם כל להחזיק מעמד בהפסדים קטנים.

  • דעתי לא ממש חלוקה.,רק קצת. אבל לא אמשיך כי נראה לי שלא אשכנע אותך.
    מי שיקרא... יחליט

  • @מבין-עניין
    הפסד של 60% הוא באמת גדול,
    אבל הוא תלוי בגודל התיק.
    עדיין לא שכנעת שאתה מסוגל לישון בהפסד של מעל 90%.

    מכיון שהויכוח מתחיל לסטות ולחזור על עצמו מבלי תועלת,
    אני אדגיש נקודה,
    מינוף יכול להיות צמיחה גדולה, אבל גם יכול לגרום למפח נפש,
    חובה להבין מה שעושים.

    לקחת הלוואה ולהשקיע, זה רעיון טוב, אבל בעיקר אחרי ירידות גדולות,
    כי אז יש יותר סיכוי לעליות גדולות.

    קרנות ממונפות, מתאימות לזמנים שיש רצף של ימי עליות,
    ואולי אפשר לומר שזה אחרי משברים.

    אני חולק על הצורה שאתה מציג את הדברים, כאילו מצאת שיטה לאנשים שישנים טוב בלילה לחתן ילדים בלי חובות.
    ולפני שעוד מעט יהיו אנשים שיקחו משכנתא ויקנו ממונפות על סמך ההמלצות המסוכנות שלך.
    טוב שאתה מסכים ומדגיש שזה לא מתאים לרוב האנשים.
    אני טוען שגם אנשים שחושבים שזה כן מתאים להם, כנראה לא מכירים את המשפט של מה שרואים מכאן לא רואים משם.
    אתה טוען שעמדת בניסיון, אז אולי עליך נאמר אין חכם כבעל הניסיון,
    אבל בשום אופן אתה לא יכול להמליץ לאנשים אחרים שיסמכו על הניסיון שלך.

    מי שבכל זאת רוצה לטעום מהממונפות, יכול לעשות את זה בסכום קטן.
    בשביל להחזיק חזק בהפסדים גדולים, צריך קודם כל להחזיק מעמד בהפסדים קטנים.

    @צמיחה רק אוסיף על דבריך, שבקרונה הנפילות היו ממש נפילות קטנות, וגם לא נגעו במישרין בכלכלה אלא בעקיפין, משא"כ המשבר של 2008 היה סכנה מוחשית למיתון עולמי שימשך שנים,
    ואלמלא שהפד הזרים כספים כסף לקנות חברות מופקרות וחסרות אחראיות, (מה שעורר בשעתו המון ביקורת) אז כנראה שהיינו מגיעים לשפל הגדול השני.
    ואז הויכוח כאן היה נסוב האם בכלל לקנות מניות או אג"ח.
    החשיבה של לחשוב שאני לא הייתי מוכר או נכנס לפאניקה,זה פשוט טעות לחשוב ששאר המשקיעים היו אז מטומטמים, ולא חשבו שהמשבר יפתר תוך שנה.

נושאים מוצעים


  • 0 הצבעות
    6 פוסטים
    269 צפיות
    מתכנן פיננסימ
    @שואף-לדעת כתב בהאיום הסיני על הכלכלה הבינלאומית: כמה האיום הזה משמעותי?? בלי שבבים כל חברות הטכנלוגיה לא שוות הרבה, והכלכלה האמריקאית בכלל תכנס למיתון עמוק, אם המחסור הבסיסי בשבבים ימשך לאורך שנים, אני מעריך שהשפל הגדול יהיה מיתון קטן לעומת המיתון הזה.
  • 7 הצבעות
    27 פוסטים
    518 צפיות
    נ
    @אפ_על_פי_כן כך פעם אמרו לי בעדה החרדית
  • 3 הצבעות
    52 פוסטים
    618 צפיות
    ש
    ההדרכה המקצועית ביותר על שוק ההון ניתן להשיג בבקשה למייל b3634488@gmail.com
  • 1 הצבעות
    3 פוסטים
    578 צפיות
    בוטח בה'ב
    @ברמיזא כן זה קורס החינמי
  • 5 הצבעות
    1 פוסטים
    225 צפיות
    ס
    מהו מס PFIC המאיים? אז ככה, מס זה חל על כל השקעה בהתאגדות זרה – שאינה בארה"ב – שמטרתה הכנסה פאסיבית, כולל קרנות נאמנות, קרנות סל, קופת גמל להשקעה ופוליסות חיסכון שאינן מונפקות בארה"ב, בין אם הן משקיעות בארה"ב (כמו במסלולי S&P 500) ובין במקום אחר, ובין אם הקרנות מנוהלות או מחקות. פורסים את הרווח על כל השנים בהם המשקיע החזיק את הקרן, ממסים את הרווח לכל שנה לפי המדרגה הגבוהה ביותר שהייתה קיימת לאותה שנה, שנכון להיום עומד על 39.6% (משנת 2013), והיות והמס היה אמור להיות משולם בשנים ההן, צריך לחשב ריבית פיגורים על אותו מס – ריבית דריבית – לפי ריבית הפד. מס זה יכול להגיע אחרי כמה שנים לכדי כמעט כל הרווח ואפי' לנגוס בקרן. אפשרויות ההשקעה לטווח ארוך: אפשרויות השקעה לטווח הארוך שאינן בעייתיות הן: קרנות סל שמונפקות בארה"ב (גם דרך בית השקעות ישראלי אפשר לקבל גישה לבורסה האמריקאית ולקנות שם קרנות סל שמונפקות בארה"ב ). מניות בודדות (לא מומלץ בעליל). נדל"ן. כמו כן אפשר לפתוח קופת גמל להשקעה על שם בן הזוג או הילדים אם אינם אמריקאים, או על שם קרוב משפחה אחר שאינו אמריקאי. אפשרויות ההשקעה לטווח קצר: קרן כספית וכן קרן אג"ח הן גם בכלל PFIC, ולכן לא מומלץ לאזרח אמריקאי להחזיק בהם. ישנם 3 אפשרויות שאינן בעייתיות להשקעה לטווח קצר: פקדון בנקאי. קניית מק"מ דרך חשבון מסחר (עדיף על פני פיקדון). אגחי"ם ממשלתיים בודדים. יש לשים לב לא לקנות אג"ח ללא קופונים, שכן באג"ח שלא משלם קופונים יש כפל מס בארה"ב וישראל (מאחר שארה"ב ממסה לפי כל שנה את החלק היחסי, ובישראל אין חבות מס עד המכירה ולכן לא יהיה זיכוי, ויהיה חיוב כפול בהמשך לישראל במכירה/פדיון), וכן לא אג"ח שמונפק מתחת לשווי הפדיון. כמו כן אפשר לפתוח קופת גמל להשקעה במסלול אג"ח על שם בן הזוג או הילדים אם אינם אמריקאים, או על שם קרוב משפחה אחר שאינו אמריקאי. בעיקרון אפשר גם לקנות קרן כספית ולמכור אותה באותה שנת מס בה נקנתה ואז אין מס PFIC, אך עדיין נדרש לדווח על כך בטופס 8621 (זהו הטופס על דיווח מוצרי PFIC) ורוב רו"ח לא מתעסקים עם הטופס הזה וגם אם כן התשלום לרו"ח יקר מאוד. בנוגע לקרן השתלמות, פנסיה וחסכון לכל ילד לאזרח אמריקאי, וכן למי שאינו אזרח אמריקאי אבל יש לו מספר ITIN, לא ארחיב בזה כעת, וכבר כתבתי על כך באשכול הזה והזה.